In KARATE KID: LEGENDS wird das Kung-Fu-Talent Li Fong (Ben Wang) nach einer Familientragödie aus seinem Pekinger Zuhause gerissen und muss mit seiner Mutter nach New York City ziehen. Li kämpft damit, seine Vergangenheit hinter sich zu lassen, während er versucht, Anschluss bei seinen neuen Klassenkameraden zu finden. Obwohl er nicht kämpfen will, scheint ihn der Ärger überallhin zu verfolgen. Als eine neue Freundin seine Hilfe braucht, meldet sich Li zu einem Karatewettbewerb an - aber seine Fähigkeiten allein reichen nicht aus. Lis Kung-Fu-Lehrer Mr. Han (Jackie Chan) holt das legendäre Karate Kid Daniel LaRusso (Ralph Macchio) zu Hilfe. Li lernt eine neue Art zu kämpfen, indem er ihre beiden Stile für den ultimativen Martial-Arts-Showdown miteinander vereint.